به عقب برگردید و آخرین باری که به کشور دیگری رفتید به یاد داشته باشید. این احتمال وجود دارد که شما مجبور شوید ارز خود را برای ارز کشور مبادله کنید. اگر این کار را کرده اید ، قبلاً به ارزی مشغول بوده اید. شما احتمالاً متوجه شده اید که برچسب قیمت در مورد کشور خود ممکن است با کشور دیگری متفاوت باشد. به عنوان مثال ، یک جفت کفش ورزشی که در ایالات متحده 50 دلار هزینه دارد ممکن است 500 کرونا سوئدی در استکهلم هزینه داشته باشد. بنابراین چه چیزی ارزش این ارزها را تعیین می کند؟پاسخ در بازار ارز است.
به طور معمول ، هنگام در نظر گرفتن گزینه هایی برای سرمایه گذاری پول ما ، سرمایه گذاران جوان به سمت بازار سهام گرایش می یابند. آنها همچنین ممکن است با بازارهای باند یا کالا آشنا باشند. با وجود این ، بازار ارز ، که به عنوان بازار فارکس (ارز یا FX) نیز شناخته می شود ، بزرگترین بازار جهان است. اندازه بازار فارکس اکنون از کل حجم 5 تریلیون دلار در روز فراتر می رود ، در درجه اول در انگلستان و توسط معامله گران حرفه ای معامله می شود. از اخیراً ، سیستم عامل ها مبادله ارز را برای متوسط سرمایه گذار آسان تر کرده اند.
تاریخچه فارکس: استاندارد طلا
از نظر تاریخی ، ارزش ارزهای بسیاری از کشورها با استاندارد طلا تعیین می شد. استاندارد طلا در اصل به این معنی است که ارزش ارز یک کشور باید توسط طلا از آن حمایت شود. با این حال ، پس از رکود بزرگ ، این سیستم ناپدید شد. سپس ، در سال 1944 ، توافقنامه برتون وودز ارزش ارزهای بین المللی را به دلار آمریکا ثابت کرد که هنوز با قیمت طلا مشخص می شد. در سال 1973 ، نیکسون به این سیستم پایان داد و بازار ارز به آنچه امروز است تبدیل شد.
اصول ارزی
بازار ارزی یک بازار مالی غیر متمرکز است که در آن معامله گران می توانند ارزهای مختلفی را خریداری و بفروشند. بر خلاف برخی از بازارها و بورس اوراق بهادار ، ماهیت غیرمتمرکز این شبکه قابل توجه است ، زیرا به یک مکان فیزیکی گره خورده است. بازار فارکس نیز جالب است که می تواند به دو سطح مختلف تقسیم شود.
سطح اول بازار بین بانکی است. این سطح بالای بازار فارکس در درجه اول از بانکهای خصوصی تشکیل شده است که معاملات قابل توجهی را انجام می دهند.
سطح دوم بازار فارکس بازار بدون نسخه (OTC) است. این جایی است که افراد و شرکت ها فرصتی برای شرکت در آن دارند.
در کنار هم ، نیروهای عرضه و تقاضای بازار ارز ، نرخ ارز شناور ارز (تحت پوشش زیر) را تعیین می کند و به نشان دهنده ارزش ارز کمک می کند.
پول تجارت
به جای سهام یا نوع مشابه واحد ، ارز در تعداد زیادی معامله می شود. یک لوت خرد معادل 1000 واحد از ارز پایه (به عنوان مثال 1000 دلار) ، یک مینی قطعه 10،000 واحد از ارز پایه (10،000 دلار) و یک قطعه استاندارد 100000 است.
بازار ارز با بازار سهام (یا بیشتر بازارهای دیگر) متفاوت است زیرا تمام معاملات به صورت جفت انجام می شود. این بدان معنی است که یک ارز برای دیگری رد و بدل می شود. به عنوان مثال ، شما برای روپیه برای یورو یا ین دلار مبادله می کنید.
PIP ("درصد در نقطه") کوچکترین حرکت قیمت است که نرخ ارز می تواند با توجه به اینکه جفت های ارزی تقریباً همیشه به چهار مکان اعشاری قیمت دارند. برای محاسبه PIP ، می توانید 1/10،000 (0. 0001 - 4 مکان اعشاری) را با نرخ ارز تقسیم کنید. به عنوان مثال ، اگر نرخ ارز USD/EUR 0. 89 باشد ، PIP 1/10 ÷ 0. 89 است ، تقریباً برابر با 0. 00011236. PIP ها اغلب به عنوان معیاری از میزان افزایش یا ضرر می توانند واقع بینانه از تجارت فارکس استفاده شوند. در اصل ، PIP یک واحد تغییر است.
محبوب ترین ارزها
به طور معمول ، ارزهایی که بیشتر مورد معامله قرار می گیرند ، دلار ایالات متحده (USD) ، پوند انگلیس استرلینگ (GBP) ، یورو (یورو) ، فرانک سوئیس (CHF) و ین ژاپنی (JPY) و سایر ارزها ماننددلار کانادایی ، استرالیا و نیوزیلند (به ترتیب CAD ، AUD و NZD). با توجه به این واقعیت که جفت ارز بسیار کمتری نسبت به سهام وجود دارد ، به عنوان مثال ، مدیریت نمونه کارها ممکن است در تجارت فارکس آسانتر باشد در حالی که تنوع ممکن است کمتر مؤثر باشد.
بازارهای ارزی 24 ساعت در روز ، از 5 بعد از ظهر باز است. زمان استاندارد شرقی عصر یکشنبه ، تا ساعت 4 بعد از ظهر. جمعهاروپا ، آسیا و ایالات متحده هر کدام جلسات تجاری خود را دارند که مربوط به مناطق مختلف زمانی است. آنها تمایل دارند که در طی جلسات تجاری خود با افزایش حجم برای ارزهای محلی خود مطابقت داشته باشند.
عرضه و تقاضا
همانطور که در بازار سهام یکسان است ، بازار ارز به دلیل عرضه و تقاضا تغییر می کند. اما عواملی که بر عرضه و تقاضا تأثیر می گذارد ، معمولاً بر اساس شاخص های کلان اقتصادی و عوامل کیفی در مورد ملل به جای اقدامات عملکرد خرد اقتصادی است.
وقتی دلار بیشتر مورد نظر یا مورد نیاز باشد ، ارزش دلار بالا می رود. وقتی دلار بیش از حد وجود داشته باشد ، ارزش کاهش می یابد.
به عنوان مثال ، هنگامی که بازار سهام یک کشور به خوبی کار می کند ، ارزش ارز آن کشور به طور معمول افزایش می یابد زیرا تعداد بیشتری از مردم می خواهند ارز آن کشور را برای سرمایه گذاری در بازار رو به رشد سهام خود داشته باشند.
هنگامی که ارزش یک ارز افزایش یا کاهش می یابد ، این تغییرات همیشه نسبت به ارز دیگری است. این بدان معناست که اگر دلار آمریکا (دلار) نسبت به یورو افزایش یابد (یا قدردانی می کند) ، یورو نسبت به دلار ارزش (و کاهش می یابد). علاوه بر این ، قوانین اساسی عرضه و تقاضا می تواند برای درک نرخ ارز اعمال شود. به عنوان مثال ، اگر چیزی باعث شود که عرضه ین در بازار ارز (یا تقاضای آن کاهش می یابد) افزایش یابد ، ین نسبتاً کاهش می یابد. افزایش تقاضا یا کاهش عرضه باعث می شود که برعکس اتفاق بیفتد.
عوامل مؤثر بر عرضه و تقاضا
عوامل مختلفی وجود دارد که بر عرضه و تقاضای ارز تأثیر می گذارد. متداول ترین وضعیت سیاسی و/یا اقتصادی کشور ، نرخ تورم و سیاست پولی است. تغییر در هر یک از این عوامل باعث تغییر متقابل در ارزش آن ارز خواهد شد. در حالی که این عوامل بیشمار و پیچیده هستند ، در سطح اساسی ، آنها اغلب شامل عوامل اقتصادی و شرایط سیاسی هستند.
عوامل اقتصادی
شاخص های اقتصادی ، از جمله عرضه پول ، نرخ بهره ، تولید ناخالص داخلی ، نرخ بیکاری ، تعادل تجارت و سایرین می توانند رشد ظاهری در اقتصاد نشان دهند. و با اقتصاد رو به رشد ، ارزش ارز بیشتری به همراه دارد. به طور کلی ، یک سرمایه گذار فارکس می تواند به دنبال تولید ناخالص داخلی ، عرضه بیشتر پول ، بیکاری پایین و چشم انداز تجاری مثبت باشد تا پیش بینی کند که چقدر ارز تقاضا است و بنابراین قیمت. همانطور که قبلاً ذکر شد ، یک بورس سهام صعودی نیز می تواند به افزایش تقاضا کمک کند. شرایط ضعیف اقتصادی نشان دهنده تقاضای ظاهراً کم و ارزش کم برای ارز است.
به عنوان مثال ، کشور A تورم سنگین را تجربه می کند و از قیمت بالاتری نسبت به کشور B (که نرخ تورم کمتری دارد) دارد ، افزایش تقاضا برای ارز از کشور B. یا در مقابل ، اگر کشور باشد ، وجود خواهد داشت. نرخ بهره بالاتری نسبت به کشور B ارائه می دهد ، سرمایه گذاران خارجی سرمایه خود را به کشور A منتقل می کنند و ارز آن قدردانی می کند. تغییر در درآمد همچنین بر مقدار کالاها و خدماتی که یک کشور وارد می کند تأثیر می گذارد و از آنجا که کالاها و خدمات باید به ارز کشور که در آن فروخته می شود پرداخت شود ، عرضه و تقاضا تحت تأثیر قرار می گیرد.
سیاست های پولی
سیاست پولی این است که چگونه یک ملت سعی می کند از دولت خود برای تأثیرگذاری بر عرضه پول خود استفاده کند. این تأثیر قابل توجهی در ارزش ارز آن دارد. بسیاری از بانکهای مرکزی ، در مورد ایالات متحده ، فدرال رزرو ، سعی در کنترل تقاضا برای ارز از طریق کنترل عرضه پول از طریق نرخ بهره دارند.
عرضه پول مبلغی است که در یک اقتصاد در حال گردش است. چند روش مختلف برای اندازه گیری عرضه پول (M0 ، M1 ، M2 ، M3) وجود دارد. همه آنها اساساً اندازه گیری می کنند که چقدر پول در گردش است. با افزایش عرضه پول ، پول بیشتری برای استفاده افراد و از همه مهمتر وام گرفتن در دسترس است. با افزایش عرضه پول ، قیمت وام گرفتن پول یا نرخ بهره کاهش می یابد و تقاضا برای ارز با قیمت بالایی مطابقت ندارد.
با این حال ، اگر پول بیشتری وام گرفته شود ، به دلیل عرضه پول بالا ، ممکن است هزینه های بیشتری و بنابراین رشد اقتصادی وجود داشته باشد. این رشد می تواند تقاضای بیشتری برای ارز ایجاد کند. عرضه پول باید در برابر این رشد وزن شود تا پیش بینی وضعیت ارزش ارز را تعیین کند.
نرخ تورم
نرخ تورم نرخی است که در آن هزینه کلی کالاها و خدمات در یک اقتصاد در حال افزایش است. تورم بیش از حد ، که با رشد اقتصادی راکد اتفاق می افتد ، برای یک اقتصاد بسیار مضر است. تورم بیش از حد ممکن است توسط بانک مرکزی کشور با افزایش نرخ بهره خنثی شود. این امر هزینه کمتری را برای کاهش قیمت کالاها و اصلاح تورم تشویق می کند. این همچنین ممکن است سرمایه گذاری خارجی را تحریک کند ، که منجر به افزایش تقاضا برای ارز می شود.
به طور کلی ، تورم و نرخ بهره پایین باعث استهلاک ارز می شود. افزایش نرخ بهره منجر به تقاضای بیشتر برای ارز و در نتیجه قدردانی آن می شود.
شرایط سیاسی
در بازارهای ارزی ، معمولاً کشورهایی با سیاست و اقتصاد با ثبات تر ، تقاضای بالاتری و ارزش بیشتر برای ارز خود را می بینند. برعکس ، یک کشور در ناآرامی یا تحت تنش تقاضای کمتری برای ارز خود خواهد داشت. همانطور که یک ملت مثبت تر در وضعیت اقتصادی خود ، غالباً در رابطه با سیاست پایدار و آینده ای کاملاً مطمئن ، نشان می دهد ، نشانه های بیشتری از اقتصاد رو به رشد وجود دارد. این تقاضای بالاتری از ارز آنها را ضمانت می کند.
وقایع در انگلستان در مورد Brexit نمونه ای از چگونگی وقایع سیاسی اقتصاد و ارز است. استعفای نخست وزیر ترزا می ، استعفای ، تقسیم عمومی و آشفتگی سیاسی نشان از چشم انداز اقتصادی ضعیف برای انگلیس بود. مقدار پوند استرلینگ نتیجه کاهش یافته است.
نرخ ارز شناور و ثابت
مقادیر بسیاری از ارزها با نرخ ارز شناور کنترل می شوند. این نرخ ارز کاملاً با عرضه و تقاضا دیکته می شود و گفته می شود که خود اصلاح است. با این حال ، بسیاری از ارزها با شناور آزاد نیستند و در عوض ثابت می شوند که ثابت یا چسبیده اند. این نرخ ارز ثابت با نرخ ارز شناور متفاوت است زیرا دولت یا بانک مرکزی یک کشور مسئول تعیین و حفظ ارزش آن ارز است. اگرچه بانک های مرکزی به طور معمول ارزهای تجاری ندارند ، اما آنها توانایی کنترل ذخایر ارزی و نرخ بهره را به گونه ای دارند که می تواند به میزان قابل توجهی بر ارزش یک ارز تأثیر بگذارد.
در حالی که بسیاری از کشورها به نرخ ارز شناور منتقل می شوند ، نرخ ارز ثابت غیر معمول نیست. بعضی اوقات ، کشورهایی مانند عربستان سعودی با اقتصادهایی که به شدت به صادرات متکی هستند ، تصمیم می گیرند ارزش ارز خود را به دلار آمریکا برسانند. اگرچه مزایای خاصی برای این نرخ ارز ثابت ، به ویژه در مورد تجارت وجود دارد ، اما برخی از منفی ها نیز وجود دارد. نرخ ارز ثابت می تواند برای نگهداری گران باشد و به مقدار زیادی از ذخایر ارزی نیاز دارد. این نگهداری مداوم از ارزش یک ارز می تواند پیامدهای اقتصادی زیادی مانند تورم بالا داشته باشد.
نتیجه
بازار فارکس مطمئناً حاوی سرمایه گذاری های پرسود است که به طور فزاینده ای در دسترس است و تعدادی از سیستم عامل های معاملاتی ارز در حال رشد هستند. درک چگونگی معامله و چرا ارز و چگونگی تأثیر آن ممکن است برای تجارت صحیح و سودآوری آن بسیار مهم باشد. معاملات ارز بسیار آسان است اما با درک بیشتر از اقتصاد تجارت فارکس ، پیشرفت بیشتری برای سرمایه گذار می تواند انجام شود.
